Betaler du topskat? Så er Ratepension måske din bedste ven. Det er den eneste konto, hvor du kan få fuldt fradrag for dine indskud her og nu. Men pas på – når du skal have pengene ud igen, kan det koste dig dyrt i modregning.
Kort fortalt: Ratepension
En Ratepension er en pensionsopsparing, hvor du får fuldt skattefradrag for dine indbetalinger (op til 65.500 kr. i 2025). Pengene udbetales i rater over 10-30 år, når du går på pension. Afkastet beskattes lavt med 15,3% (PAL-skat).
Forskellen på Ratepension og Aldersopsparing er skatten:
- Aldersopsparing: Ingen fradrag nu -> Skattefri udbetaling senere.
- Ratepension: Fuld fradrag nu -> Skat ved udbetaling senere.
Dette gør Ratepension til et genialt værktøj til at flytte indkomst fra år, hvor du betaler høj skat (arbejdslivet), til år, hvor du betaler lav skat (pensionistlivet).
Reglerne for 2025: Loftet er hævet
Du må ikke indbetale ubegrænset. I 2025 er loftet for fradragsberettigede indskud på privat ratepension hævet til 65.500 kr..
Hvis du indbetaler via din arbejdsgiver, tæller det med i det samme loft. Tjek derfor altid din lønseddel, før du opretter en privat ordning ved siden af, så du ikke rammer loftet dobbelt.
Topskatte-finten: Sådan virker det
Hvis du betaler topskat (tjener over ca. 665.000 kr. om året), er Ratepension en “no-brainer”.
Regnestykket:
- Du indbetaler 100 kr. på din Ratepension.
- Fordi du får fradrag i topskatten (ca. 52%), sparer du 52 kr. i skat her og nu.
- Din reelle pris for en opsparing på 100 kr. er altså kun 48 kr.
Du får staten til at betale over halvdelen af din investering. Pengene kan nu vokse til den lave pensionsskat på 15,3% (i stedet for de 27/42% du betaler på frie midler).
Figur 1: Du får mere end dobbelt så mange penge ud at arbejde fra dag 1 (ved topskat).
Fælden: Pas på “Samspilsproblemet”
Det lyder for godt til at være sandt, og for nogle er det også. Problemet opstår, når du skal have pengene ud.
Når din Ratepension udbetales, tæller indkomsten med i beregningen af dit folkepensionstillæg. Hvis du har sparet meget op, bliver du modregnet. Det betyder, at staten fjerner en del af din folkepension, krone for krone.
Hvornår er Ratepension en DÅRLIG idé?
Hvis du ikke betaler topskat i dag, men forventer at blive modregnet i folkepensionen som pensionist, er Ratepension ofte en underskudsforretning. I det tilfælde bør du vælge Aldersopsparing eller Aktiesparekonto først.
Ratepension vs. Livrente vs. Aldersopsparing
Pensionssystemet er en “tretrinsraket”. Her er forskellen på udbetalingen:
| Type | Udbetaling | Skattefradrag? |
|---|---|---|
| Aldersopsparing | Engangsbeløb (Skattefrit) | Nej |
| Ratepension | I rater over 10-30 år | Ja (Max 65.500 kr.) |
| Livrente | Hver måned resten af livet | Ja (Ubegrænset) |
Figur 2: Vælg produkt efter, hvordan du vil have pengene udbetalt.
Konklusion: Skal du oprette en?
Ja, hvis du betaler topskat. Fradraget er så værdifuldt, at det opvejer risikoen for modregning.
Måske/Nej, hvis du betaler bundskat. Fyld din Aldersopsparing og Aktiesparekonto først. Brug kun Ratepension, hvis du har brug for at spare mere op end lofterne på de to andre konti tillader.
Husk, at du kan investere din Ratepension i præcis de samme ETF’er og aktier som på dine andre depoter. Du skal bare oprette et pensionsdepot hos Nordnet eller din bank.
Kilder
- Skattestyrelsen: Satser for pensionsfradrag 2025.
- PFA Pension: Regler for Ratepension.