Disse 5 small-cap aktier er hedgefondenes favoritter
Af: Maxim Manturov, chef for investeringsanalyse hos handelsplatformen Freedom24.
Analyseteamet hos handelsplatformen Freedom24 har undersøgt de fem mest populære small-cap aktier blandt hedgefonde, som du kan læse om her.
Freedom24 har undersøgt, hvilke små børsnoterede selskaber der var mest populære blandt hedgefonde ved udgangen af 2024. Tre af aktierne er fra IT-sektoren, som porteføljeforvalterne har stor tiltro til - faktisk udgør IT-aktier mere end en fjerdedel af deres porteføljer. Den fjerde virksomhed er fra fintech-sektoren, mens den sidste er fra olie- og gasindustrien.
ProPetro Holding - Olie/gas
Gennemsnitlig andel i hedgefond-porteføljer: 4,14%
Antal hedgefonde med aktien: 83
ProPetro Holding leverer hydrauliske fraktureringsydelser til olie- og gasselskaber og udgjorde 4,14% af hedgefondenes porteføljer ved årets udgang. Ifølge Freedom24 øgede fondene deres beholdning i aktien i fjerde kvartal.
Investeringsforvaltere hos Royce Investment Partners - grundlagt af Wall Street-legenden Chuck Royce - har udtalt, at ProPetro har en stærk position i forhold til den stigende efterspørgsel på elproduktion baseret på naturgas. Dette skyldes især det voksende strømforbrug i datacentre i takt med, at kunstig intelligens bliver mere udbredt.
Markedsanalytikere hos MarketWatch er dog splittede i deres vurdering af ProPetro som investering. Fire analytikere anbefaler et køb, mens fire andre vurderer den som et "hold". Deres gennemsnitlige kursmål ligger på 11 USD pr. aktie, hvilket svarer til en forventet stigning på 23% fra den seneste lukkekurs.
Applied Digital - IT
Gennemsnitlig andel i hedgefond-porteføljer: 4,14%
Antal hedgefonde med aktien: 83
Applied Digital, der bygger datacentre til AI-applikationer, deler førstepladsen med ProPetro Holding. Aktien udgjorde 4,14% af hedgefondenes porteføljer, men i fjerde kvartal reducerede fondene deres investering i selskabet, bemærker Freedom24.
I tredje kvartal 2024 tiltrak Applied Digital en opsigtsvækkende investor - nemlig chipgiganten Nvidia.
Wall Street-analytikere, der er citeret af MarketWatch, er meget optimistiske om selskabet. Ni analytikere har en "køb"-anbefaling, og ingen anbefaler salg. Med et gennemsnitligt kursmål på 12,44 USD pr. aktie forventes en potentiel kursstigning på 38%.
Vimeo - IT
Gennemsnitlig andel i hedgefond-porteføljer: 3,94%
Antal hedgefonde med aktien: 79
Den populære videoplatform Vimeo indtager tredjepladsen med en andel på 3,94% i hedgefondenes porteføljer.
Vimeos aktie steg næsten 45% den 5. november 2024 efter en stærk kvartalsrapport, hvor selskabet kunne fremvise en nettofortjeneste, der var 10% højere end året før. Truist Securities hævede efterfølgende deres kursmål med 29%, og en måned senere fulgte Piper Sandler efter med en opjustering på hele 43%.
Men selskabets fjerde kvartalsregnskab skuffede kraftigt og missede forventningerne med næsten 70%. Som følge heraf faldt aktien mere end 22% fra dens højeste niveau i november.
MarketWatch-analytikere vurderer aktien forsigtigt. To analytikere anbefaler et køb, mens to andre mener, at aktien bør holdes. Det gennemsnitlige kursmål ligger på 8 USD, hvilket svarer til en forventet stigning på 50% i forhold til den nuværende kurs.
Blend Labs - Fintech
Gennemsnitlig andel i hedgefond-porteføljer: 3,59%
Antal hedgefonde med aktien: 72
Fintech-virksomheden Blend Labs, der udvikler cloud-baserede løsninger til banksektoren, udgjorde 3,59% af hedgefond-porteføljerne i slutningen af året. Dog valgte nogle fonde at reducere deres beholdning af aktien mod årets afslutning, påpeger Freedom24.
Selskabet leverer en platform til digitalisering af låneprocesser og tjener primært penge gennem abonnementsbetalinger. Ifølge finanssitet Insider Monkey har Blend Labs investeret i nye produkter til realkreditmarkedet for at imødekomme skiftende trends og kundebehov - hvilket har gjort aktien populær blandt hedgefondene. I tredje kvartal 2024 opnåede Blend Labs for første gang overskud på driftsniveau.
MarketWatch-analytikere er overvejende positive. Fem analytikere har en "køb"-anbefaling, mens to har den som et "hold". Deres gennemsnitlige kursmål er 5,45 USD, hvilket svarer til en forventet kursstigning på 53%.
Matterport - IT
Gennemsnitlig andel i hedgefond-porteføljer: 3,15%
Antal hedgefonde med aktien: 78
Ved udgangen af 2024 udgjorde Matterport-aktier 3,15% af hedgefondenes porteføljer, og vægten af aktien steg i fjerde kvartal.
Matterport er specialiseret i 3D-mapping og skaber digitale tvillinger af bygninger til brug inden for ejendomshandel, design, konstruktion og ejendomsadministration. Selskabets aktie oplevede en ekstrem kursstigning den 22. april 2024, hvor den næsten tredoblede sin værdi på én dag. Årsagen var en meddelelse om, at ejendomsanalysefirmaet CoStar Group ville opkøbe Matterport for 5,50 USD pr. aktie.
Til trods for kursstigningen nåede aktien aldrig helt op på købstilbuddet på 5,50 USD, og handlen er endnu ikke blevet gennemført, selvom parterne oprindeligt havde planlagt at afslutte den i løbet af 2024. Siden annonceringen har Matterport ikke afholdt investorkald eller givet finansiel guidance.
De to MarketWatch-analytikere, der dækker Matterport, anbefaler begge at holde aktien. Deres gennemsnitlige kursmål på 5,50 USD svarer til CoStar Groups købstilbud og giver en potentiel gevinst på blot 2%.
Disse fem small-cap aktier har fanget hedgefondenes interesse, men som med enhver investering er der risici. Mens Applied Digital og Blend Labs har høj vækstpotentiale, viser Matterport og Vimeo usikkerhed i kursudviklingen. ProPetro drager fordel af væksten i AI-datacentre, men olie- og gasmarkedet kan være svingende. Det er derfor vigtigt for investorer at vurdere både potentialet for både risiko og afkast, før de kaster sig ud i small-cap aktier.