Danske Equities opjusterer Schouw til Køb - fair value 265

Udgivet den 19-08-2005  |  kl. 14:27  |  

Danske Equities opjusterer sin anbefaling på Schouw & Co. til Køb fra tidligere Hold og øger estimaterne, da Grene og Elopak klarer sig godt og potentialet i Fibertex er højere, end banken tidligere havde antaget i sine estimater.

- Ydermere bør de negative nyheder fra Martin være bag os. Omsætningen for andet kvartal i Schow & Co. steg 11 pct. til 954 mio. kr., mens driftsresultatet steg tre pct. til 64 mio. kr., skriver Danske Equities.

Både Grene og Elopak rapporterede stærke tal for andet kvartal og opjusterede deres skøn for 2005, mens Martin som ventet rapporterede svage tal, der resulterede i en nedjustering. Grene drager fordel fra de seneste års systematiske forretningsudvikling, Elopak kører som selskabet hele tiden har gjort og Martin reorganiserer sine aktiviteter for at forbedre profitabiliteten.

- På kort sigt er det dog fortsat Vestas-aktien, der bestemmer retningen for aktiekursen. For hver krone Vestas stiger bør Schouw & Co. stige 0,69 kr., anfører Danske Equities og konkluderer:

- Vi har opjusteret vores fair value ekskl. en potentiel konglomeratrabat til 265 kr. pr. aktie (tidligere 224 kr. pr. aktie, når man justerer for bevægelserne i Vestas-aktien).

Udgivet af: NPinvestordk

Mest læste lige nu

Pandora: Hedgefond reducerer atter satsning på kursfald
USA: Bekræfter fase 1-handelsaftale med tilbagerulning af told
Vestas-rivals topchef efter milliardunderskud: Ser møllerne give overskud i fjerde kvartal
DSV får sat kursmålet op af Carnegie efter regnskab
Aktier/middag: Vestas og Ørsted topper i handel præget af kursmål og konkurrentnyt
 

Seneste nyheder

10:17 Nilfisk taber næsten 400 mio. kr. i børsværdi efter nedjustering
10:05 Tysk erhvervstillid lander højere end ventet i oktober
09:17 Aktier/åbning: Stigende spotrater sender Mærsk op - Nilfisk og Better Colletive i nedtur
09:11 Mærsk-aktierne springer op efter stigning i vigtigt rateindeks
08:53 Obligationer/åbning: Stilstand frem mod tyske tillidstal
08:46 Fragtskibsejer betaler 100 mio. dollar efter at have forårsaget brokollaps i Baltimore
08:45 Better Collective får sænket anbefaling hos Nordea - aktiehistorien er i limbo
08:41 Mercedes-Benz skuffer stort og varsler effektiviseringer og besparelser
08:25 Råvarer: Oliepriserne er på vej mod ugentlig stigning på uro i Mellemøsten
08:18 FLSmidth-branchefælle ser stærk efterspørgsel på mineudstyr forsætte
08:02 Aktier/tendens: Nilfisk og Better Collective i krydsild i ventet rød handelsstart
07:41 Mercedes-Benz skuffer stort og varsler effektiviseringer og besparelser
06:56 Inflationen i Tokyo rammer under centralbankens målsætning for første gang i fem måneder
06:50 Obligationer/tendens: Stille start i vente - fokus rettes mod de tyske naboer
06:39 Valuta: Dollar viger fra tre måneders top
06:38 DSV får højere kursmål hos JPMorgan
06:35 Better Collective nedjusterer forventningerne - amerikanske partnere trækker ned
06:35 Nilfisk nedjusterer kraftigt efter sløjt tredje kvartal med negativ vækst
06:35 Belgisk centralbankchef ser diskussion om stor rentenedsættelse som malplaceret
06:34 Asien: Gode takter i kinesiske aktier mens der er fald i Tokyo